Индекс относительной силы (RSI)

Индикатор "индекс относительной силы"

Индикатор RSI в основном применяется на рынках, находящихся в фазе бокового тренда

Индикатор «Индекса Относительной Силы» (англ. Relative Strength Index - RSI) был создан Дж. Уоллесом Уайлдером. RSI производит сравнение величины подъемов цены актива за последние периоды с величиной ее падений и выдаёт результат в виде значения, находящегося в диапазоне уровней от 0 до 100. Единственный параметр индикатора RSI - временной период, который требуется для расчётов.

Примечание: Важно помнить, что значение RSI вычисляется исходя из цены единственного актива.

Формула расчёта индикатора RSI

Общая формула для расчета технического индикатора RSI:

RSI = 100 - (100 / (1 + U / D))

где:

U — среднее значение положительных изменений цены;

D — среднее значение отрицательных изменений цены;

Создатель индикатора советует применять в качестве основного параметра - 14 периодов графика.

Здесь нужно отметить, что для периода индикатора RSI равного 14, среднее значение положительных ценовых изменений закрытия (и среднее значение отрицательных ценовых изменений закрытия) делится на 14, даже в том случае, если самих этих положительных (или отрицательных) отклонений реально меньше 14, например 3 или 5.

Среднее значение положительных ценовых изменений закрытия и среднее значение отрицательных ценовых изменений закрытия не являются в полном смысле этого слова - скользящими средними. Вместо деления на количество положительных и отрицательных изменений оба значения в знаменателе обладают одинаковым количеством периодов для расчета значения индикатора RSI.

Посмотрите на рисунок ниже. На нём представлен график индикатора RSI:

График RSI

Описание индикатора RSI

В момент, когда среднее значение положительных ценовых изменений закрытия выше, чем среднее значение отрицательных ценовых изменений закрытия - RSI растет. Так как значение RSI больше единицы. Соответственно, когда среднее значение положительных ценовых изменений закрытия меньше, чем среднее значение отрицательных ценовых изменений закрытия - RSI падает. Так как RSI меньше единицы.

Как и в случае большинства осцилляторов, чем больший объём данных используется для расчета индикатора RSI (использование большего периода RSI), тем точнее будут итоговые результаты. В большинстве ситуаций, для изучения рынка по графику RSIприменяется типовой подход зон перекупленности и перепроданности осцилляторов. Создатель индикатора RSI (Уайлдер), советует применять для выявления зон перекупленности и перепроданности соответственно зоны выше уровня 70 и ниже уровня 30. Зона выше уровня 70, таким образом, по Уайлдеру показывает, что рынок перекуплен (т.е. дальнейшее движение вверх скорее всего в ближайшее время себя исчерпает), а зона ниже уровня 30, считается зоной перепроданности (т.е. дальнейшее движение вниз в ближайшее время себя исчерпает). Но, существует много других методик анализа значений индикатора RSI, относительно соотношения этих уровней: 75/25 или 80/20. Навалютном рынке FOREX, часто применяется последнее соотношение указанных уровней. В качестве центральной зоны, часто берут уровень со значением 50. Однако и здесь существуют различные варианты. Так, часто на восходящем ценовом тренде, центральную линию и уровни перекупленности - перепроданности смещают вверх, а на нисходящем ценовом тренде, смещают - вниз.

Индикатор RSI в основном применяется на рынках, находящихся в фазе бокового тренда, поскольку на рынках, которые находятся в фазе направленного тренда, он может применяться лишь для выявления точек входа в рынок и выхода из рынка внутри тренда, т.е. для прогнозирования локальных максимумов и минимумов. Использование индикатораRSI в качестве опорного индикатора на трендовом рынке может привести к получению большого количества ложных сигналов.

Использование индикатора RSI

В качестве опережающего индикатора без сигналов. Максимумы за уровнем 70 и минимумы ниже уровня 30, часто опережают такие же максимумы и минимумы на графике цены.

Возможная трендовая стратегия. Некоторые игроки используют пересечение индикатором на трендовом рынке уровня 50 вверх как восходящий тренд, а падение ниже уровня 50 как нисходящий тренд. Поэтому пересечение уровня 50, когда рынок находится в фазе тренда, само по себе можно использовать в качестве сигнала для открытия позиций. Однако при проявлении ненаправленного бокового тренда подобная стратегия будет выдавать слишком много фальшивых сигналов, так как индикатор RSIбудет часто пересекать уровень со значением 50.

Контртрендовая стратегия. В качестве сигнальных уровней, часто применяют уровни 70 и 30, 75 и 25, 80 и 20 или иные. При этом, сигнал на продажу появляется когда значениеRSI выходит из зоны перекупленности т.е. пересекает уровень 70% вниз, а сигнал на покупку появляется в момент, когда значение RSI выходит из зоны перепроданности, т.е. пересекает уровень 30 снизу вверх. Но, следует заметить, что эта стратегия хорошо показывает себя только в нетрендовый фазе рынка. В фазе тренда индикатор RSIсместиться в какую-либо из зон (при восходящем тренде в перекупленность, при нисходящем в перепроданность) и будет выдавать, находясь в этой зоне, множественные ложные сигналы, постоянно курсируя и пересекая линию, отмечающую зону.

В известной книге Лебо, Лукас “Компьютерный анализ фьючерсных рынков” был описан интересный способ борьбы с ложными сигналами индикатора RSI, которые часто появляются в зонах перекупленности и перепроданности. Сигнал на продажу формируется в случае если значение индикатора RSI вырисовывает двойную вершину ( фигуру на подобии буквы М - /\/\) в зоне перекупленности (например, над уровнем 70), причем вторая вершина должна быть ниже первой. Сигнал на продажу формируется при пробитии основания двойной вершины. И соответственно наоборот, если значение индикатора RSI показывает в зоне перепроданности (например, ниже уровня 30) фигуру двойного основания (фигуру на подобии буквы W - \/\/), где второй минимум должен быть выше первого, то сигнал на покупку появляется, если значение RSI пробивает уровень среднего максимума вверх. Считается, что чем выше в зоне перекупленности и чем ниже в зоне перепроданности появляется сигнал, тем он этот сигнал сильнее.

Сигналы дивергенции. Как и в случае других осцилляторов, признак дивергенции появляется в случае несоответствия соотношения новых максимумов или минимумов на графике осциллятора и графике цены. Если на графике осциллятора мы видим новый максимум ниже предыдущего, а на графике цены, появился новый максимум выше предыдущего, то возникает “расхождение показаний” индикатора и графика цены. Это сигнал к входу на рынок - продаже. Если цена вырисовывает новый минимум ниже предыдущего, а график осциллятора показывает новый минимум выше предыдущего, то это значит, что относительная сила нисходящего тренда ослабела, близится разворот вверх и таким образом формируется сигнал на покупку. При этом считается, что дистанция между минимумами и максимумами на осцилляторе должно быть от 7 до 50 периодов, иначе качество дивергенции будет слишком “сырое” (если меньше 7) или уже “перегоревшая” (если более 50).

Графические паттерны. На графике индикатора RSI часто можно видеть графические паттерны, которые игроки применяют для анализа ценовых графиков (такие как голова-плечи, треугольники и т.д.). Уровни поддержки и сопротивления на графике индикатораRSI, зачастую отображают более явно уровни поддержки и сопротивления, чем на основном графике цены.

Недостатки индикатора RSI

Индикатор плохо работает в период трендовой фазы на рынке (выдает слишком много ошибочных сигналов).